今日將是股指期貨上市以來的首個交割日，1005合約將在今天完成其歷史使命，平靜退出期指舞臺。為了規避交割日的風險，5月合約的持倉量昨日已經降至600多手，成為了四個合約中持倉最小的合約，經計算其持倉資金價值只有5億元左右，難以掀起大風浪。專家表示，目前5月合約已不具備引發“交割日行情”的條件，今日期指首次交割將順利完成。并且由于滬深300股指期貨的結算價是滬深300指數最后兩個小時的算術平均價格，這一制度安排也有助于交割平穩完成。
另外，昨日1006合約持倉再創新高。從多空持倉排名看，雙方繼續加倉對峙。但從盤面走勢來看，依然是空頭氛圍占據主導。
期指迎來首個交割日
今天股指期貨將迎來第一個交割日，從股指期貨持倉量變化來看，對交割日的擔憂已經變小了。1005合約昨日再度減倉517手，倉位降低至642手，其持倉量已經少于其他三個合約，已經淪為無足輕重的一個合約。按該合約結算價2735.8元計算，留在1005合約內的資金只有5個多億。這么小的資金很難掀起大規模行情。
從持倉排名上看，國泰君安在1005合約中還持有136手多單，排名多方首位。排在空方首位的是銀河期貨，持有空單108手。其他席位的持倉量更是寥寥無幾。
專家表示，歷史經驗證明，出現較大規模的“交割日行情”需要滿足幾個條件：1、交割合約的持倉在臨近交割日期間不減少；2、鄰近合約的價格出現異常。這兩個跡象是“交割日行情”出現的主要指標。目前這兩大信號都未出現，說明交割日行情很難出現了。同時，由于滬深300股指期貨的結算價是滬深300指數最后兩個小時的算術平均價格，這一極為嚴格的制度安排也有助于交割平穩完成。
業內人建議，盡管出現異常行情的可能性不大，但投資者還是需要密切關注1005合約的盤中走勢是否平穩，持倉是否會有變化。另外，市場對“交割日行情”的情緒影響是客觀存在，加之周五歷來會有市場對周末政策出臺的擔憂，屆時可能都會帶來波動。今日1005合約的漲跌停板幅度為20%，投資者在風險管理上一定不能掉以輕心。
期指合約全線下跌
昨日期指合約全線下挫，截至收盤，主力合約IF1006收報2763.20點，跌37.18點或1.24%，盤中最低至2742.2點，最高至2844.8點，最大波動幅度接近100點，其昨日成交持倉量分別達到293133手和14774手，持倉量再創新高，顯示市場參與積極性持續升溫。
此外合約IF1005、IF1009、IF1012收盤分別跌1.16%、0.73%和0.79%。
從交易情況看，6月合約成交持倉量分別達到293133手和14774手，持倉量再創新高，顯示市場參與積極性持續升溫。持倉排名顯示，前20名多頭持倉為10048手，前20名空頭持倉為11301手。顯示空方主力依然占據上風。同時，國泰君安期貨席位“減多加空”，以空單逾1600手占據空方榜首。記者 葉苗
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