據報道,美國貝爾斯登公司最大的股東——英國富翁劉易斯(Joseph Lewis)表示,或為貝爾斯登尋求其他戰略性交易。此前摩根大通宣布將以2.4億美元,合每股2美元的價格收購作為華爾街第五大投資銀行的貝爾斯登。因市場猜測摩根大通為最終購得貝爾斯登將不得不提高出價,貝爾斯登股價周二放量上漲,收盤漲23%至5.91美元,但周三該股又下跌9.8%至5.33美元。
積極聯系潛在買方
截至3月18日,劉易斯持有8.35%的貝爾斯登股份,根據其向美國證券交易委員會(SEC)遞交的文件,劉易斯并未提出明確的計劃,但稱可能為貝爾斯登尋求其他戰略性交易,并試圖發起與貝爾斯登及公司其他股東或第三方的談判。
據《紐約郵報》報道,貝爾斯登董事長及劉易斯正在積極尋找能夠提供更高出價的買家。消息人士稱,他們已聯絡了數家私人直接投資公司,包括J.C.Flowers及KKR;巴克萊、匯豐控股、瑞士信貸和蘇格蘭皇家銀行等國外銀行也在他們的聯系名單之中。
密切參與這項交易的人士表示,摩根大通對貝爾斯登每股2美元的出價可能不是最后價格。如果形勢發展表明大多數貝爾斯登股東有可能拒絕這筆交易,摩根大通或許會決定提高報價,當然摩根大通也有可能完全放棄這筆交易,迫使貝爾斯登尋求破產保護。
多重力量博弈貝爾斯登股價
摩根大通與貝爾斯登最初達成的是“交換股票”型交易。當時的出價相當于每股2美元。目前,貝爾斯登的股價高于這個價格。不過,摩根大通自身的股價也比當時上漲了16%。根據目前的股價計算,它對貝爾斯登的出價大約相當于每股2.3美元。
交易員表示,有幾項因素導致貝爾斯登股價上揚,但主要還是緣自于懷疑情緒,在貝爾斯登員工中間尤其如此。他們持有貝爾斯登的30%股票,但大部分存在交易限制。
一位交易員表示,貝爾斯登的股價幾天前還是65美元,你何時見過一家大公司的股票多年維持在65美元左右的水平,但突然幾天之后就要被2美元一股賤賣掉。
也有分析師指出,周二貝爾斯登股價大漲在一定程度上要歸因于貝爾斯登的債權人,他們急切希望這項交易早早定下來,以免貝爾斯登陷入破產。因此,這些債權人現在紛紛買進股票,這樣就可以參加針對出售交易的投票。
另外,還有一些投資者則在作空與貝爾斯登有關的證券品種,他們也在買進貝爾斯登股票,以便參加投票否決交易,他們希望將貝爾斯登推向破產。
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